Agnico Eagle Mines vend la propriété El Barqueño à Luca Mining pour 10 millions de dollars en actions de Luca et jusqu'à 50 millions de dollars en considérations supplémentaires

couvre plus de 32 000 hectares, est accessible par des routes goudronnées et secondaires et est situé dans l'État de Jalisco, au Mexique, à environ 100 km à l'ouest de la ville de Guadalajara et à proximité de la municipalité de Guachinango (voir Figure 1 ci-dessous). Le projet héberge une estimation historique (2025) des ressources minérales de 399 265 onces d'équivalent or à 1,47 g/t AuEq classée comme indiqué, avec 650 046 onces supplémentaires d'équivalent or à 1,43 g/t AuEq déduites (voir Figure 2 ci-dessous). Cette estimation des ressources est traitée par Luca comme une estimation historique conformément à l'Instrument national 43-101 — Normes de divulgation pour les projets miniers (« NI 43-101 ») et une personne qualifiée (telle que définie dans le NI 43-101) n'a pas effectué suffisamment de travail pour classer l'estimation historique en tant que ressource minérale actuelle. L'estimation historique ne doit pas être fiable et est partagée uniquement à des fins d'information.

Dan Barnholden, PDG et directeur de Luca, a déclaré : « L'acquisition d'El Barqueño sera une transaction hautement stratégique et rentable pour Luca. Nous sommes ravis d'ajouter un projet de développement de haute qualité en or-argent-cuivre à haute teneur à notre portefeuille d'actifs miniers au Mexique. Cette acquisition s'inscrit dans notre stratégie de croissance qui consiste à utiliser nos compétences et notre expérience spécifiques dans le pays pour réduire les risques liés aux projets miniers, apporter une valeur ajoutée et générer des avantages pour toutes les parties prenantes. Luca occupe une position unique pour créer de la valeur à El Barqueño et nous utiliserons notre expertise pour faire avancer les efforts d'autorisation du projet, qui, selon nous, peut être utilisé à la fois par des méthodes d'exploitation à ciel ouvert et souterraines. »

« En outre, notre équipe d'exploration est heureuse d'évaluer le potentiel de croissance d'El Barqueño en mettant l'accent sur l'exploration régionale à grande échelle. Nous sommes impatients de tirer parti des solides antécédents d'Agnico Eagle en matière d'engagement communautaire, de gouvernance sociale et de gérance environnementale dans le cadre du projet, et nous sommes heureux d'ajouter Agnico Eagle en tant qu'actionnaire important de Luca. »

Paul Gray, vice-président de l'exploration de Luca, a ajouté : « El Barqueño est une propriété dotée d'une excellente infrastructure, d'une base de données géologiques et d'exploration de premier ordre et de nombreuses cibles hautement prioritaires nécessitant un suivi de l'exploration. À la réception des permis d'exploration, l'équipe d'exploration de Luca est heureuse de tirer parti de ces importants efforts d'exploration historiques. Nous sommes convaincus que la propriété El Barqueño permettra de réaliser de nombreuses autres découvertes d'exploration au cours des prochaines années. »

Résumé et calendrier des transactions

À la clôture, Luca acquerra 100 % de la propriété El Barqueño (la « transaction ») auprès d'une filiale mexicaine d'Agnico Eagle. La contrepartie à verser à Agnico Eagle dans le cadre de la transaction comprend :

Un paiement initial de 10 millions de dollars à la clôture de la transaction à effectuer par l'émission d'actions ordinaires de Luca (les « actions Luca »).
Prise en compte différée d'un maximum de 30 millions de dollars par le biais de paiements liés à des jalons (les « paiements conditionnels »). À la seule discrétion de Luca, les paiements conditionnels peuvent être payés en espèces ou, sous réserve de certaines exceptions, par l'émission d'actions Luca à chaque date de réalisation importante, ou par une combinaison des deux. Les paiements conditionnels sont payables comme suit :
15 millions de dollars payables trois (3) mois après le début du premier programme de forage du projet ; et
15 millions de dollars lorsque la production commerciale du projet sera atteinte.
Contrepartie supplémentaire pouvant aller jusqu'à 20 millions de dollars en paiements liés aux jalons de production, comprenant : 5 millions de dollars pour chaque 100 000 onces d'équivalent or produites dans le cadre du projet, jusqu'à un maximum de 400 000 onces d'équivalent or.
Un intérêt de 2,0 % sur le rendement net de fonderie (« NSR ») accordé à Agnico Eagle sur l'ensemble de la production de métaux, uniquement en ce qui concerne certaines zones de la propriété El Barqueño qui abritent des ressources minérales actuellement définies. Luca aura le droit de racheter la moitié du NSR (réduisant le NSR à 1 %) à tout moment pour 12,5 millions de dollars.
La clôture de la transaction devrait avoir lieu au quatrième trimestre de 2026 et est assujettie à l'obtention de toutes les approbations réglementaires requises, y compris l'approbation de la Commission fédérale de la concurrence économique du Mexique et de la Bourse de croissance TSX (« TSXV »), ainsi qu'à d'autres conditions de clôture habituelles pour une transaction de cette nature.

Contexte du projet El Barqueño

Agnico Eagle a acquis la propriété El Barqueño en acquérant Cayden Resources et Soltoro Ltd. en 2014 et 2015, respectivement. Agnico Eagle a ensuite effectué environ 225 000 mètres de forage d'exploration, principalement entre 2015 et 2018. L'effort d'exploration historique global à El Barqueño totalise environ 300 000 mètres de forage. Des gisements minéralisés ont été définis dans les zones suivantes (voir les figures 2 et 3 ci-dessous) : Azteca-Zapoteca-Cuauhtémoc, Angostura, Peña de Oro et Socorro (gisements du nord) et El Rayo, Soledad, Bolas et Highway (gisements du sud). Les gisements Northern de la propriété El Barqueño sont soumis aux redevances NSR existantes d'un montant moyen de 3,7 %. Les gisements du Sud ne sont soumis à aucune redevance NSR préexistante.

La géologie locale de la propriété El Barqueño comprend une séquence peu profonde de roches volcaniques du Crétacé au Paléocène ainsi que des intrusions de monzodiorite et de diorite. Le principal style de minéralisation des gisements d'El Barqueño est la minéralisation veine-brèche présentant des structures brèches subplanaires contenant d'abondants fragments de veines de quartz. Des structures de veines de quartz crustiformes à plusieurs étages, des brèches de stockage et une minéralisation des veines de faille sont également observées. Les assemblages de sulfures comprennent la pyrite, la chalcopyrite, la galène, la sphalérite et la chalcocite.

La propriété El Barqueño n'est actuellement pas autorisée pour les forages d'exploration en raison de l'existence du Programme régional de planification écologique territoriale de Jalisco (« POETR ») qui couvre certaines parties du projet (les « concessions »). Une procédure d'amparo directe a été intentée devant le tribunal administratif du quatrième district de l'État de Jalisco concernant l'application du POETR aux concessions pertinentes, qui ont été accordées avant la création du POETR (l' « amparo »). Une procédure d'amparo est une procédure légale bien établie au Mexique par laquelle les actes ou les omissions des autorités gouvernementales peuvent être contestés pour des raisons constitutionnelles. Luca travaille avec Agnico Eagle concernant l'amparo en cours et a l'intention de continuer à suivre une voie légale pour traiter l'application du POETR au projet. Luca attend avec impatience la résolution du POETR et la reconfirmation de la voie d'exploration et de développement d'El Barqueño, qui permettra au projet d'apporter des avantages économiques et sociaux substantiels à l'État de Jalisco et aux communautés hôtes locales.