CrowdStrike vient de pirater le boom de l'IA : le commerce des ETF sur la cybersécurité prend forme

Les investisseurs font le pari que l'essor de l'IA ne remplacera pas les logiciels de cybersécurité, mais alimentera leur prochain cycle de croissance. À la suite d'un rapport trimestriel record de CrowdStrike Holdings Inc. (NASDAQ : CRWD), une hausse sectorielle des ETF de cybersécurité indique que Wall Street prend en compte une vague massive de dépenses de sécurité pilotées par l'IA.

Les actions de CrowdStrike ont bondi de plus de 19 % jeudi, soulevant ainsi le complexe de cybersécurité dans son ensemble. Le First Trust Nasdaq Cybersecurity ETF (NASDAQ : CIBR) a gagné environ 7,6 % à un moment donné, et l'ETF Amplify Cybersecurity (ARCA:HACK) a gagné plus de 8 %.

La reprise des ETF est importante car elle montre que les investisseurs ne se contentent pas de récompenser les bénéfices supérieurs d'une entreprise. Ils fixent de plus en plus leurs prix dans un cycle de dépenses de cybersécurité plus large piloté par l'IA.

CIBR et HACK deviennent des acteurs clés de la sécurité de l'IA

Les deux fonds offrent aux investisseurs une exposition diversifiée aux entreprises bien placées pour tirer parti de cette tendance.

Le CIBR ETF détient 42 titres, Palo Alto Networks, Inc. (NASDAQ : PANW) représentant 9,17 % du portefeuille. CrowdStrike et Fortinet, Inc. (NASDAQ : FTNT) figurent également parmi ses principales positions, tandis que les autres grands noms de la cybersécurité incluent Zscaler, Inc. (NASDAQ : ZS) et Okta, Inc. (NASDAQ : OKTA). Ces titres sont tous en hausse jeudi, avec PANW en hausse de 14 %, FTNT et ZS en hausse de plus de 9 % chacun et OKTA en hausse de 29 %.

En attendant, HACK propose un autre itinéraire diversifié. HACK suit un indice de 23 entreprises impliquées dans le matériel, les logiciels et les services de cybersécurité et a été le premier ETF dédié à la cybersécurité lors de son lancement en 2014. Tous les grands noms de ce secteur font également partie des participations de ce fonds.

Le fonds était en hausse de plus de 8 % jeudi.

Cela rend les fonds particulièrement pertinents après la hausse des bénéfices de jeudi.

CrowdStrike a enregistré un chiffre d'affaires trimestriel de 1,47 milliard de dollars, en hausse de 25,8 % par rapport à l'année précédente, tandis que les revenus récurrents annuels ont atteint 5,84 milliards de dollars. Le nouvel ARR net a atteint le record de 333 millions de dollars.

Mais l'évolution la plus importante pour le commerce des ETF de cybersécurité est ce qui se passe en dessous de ces chiffres.

Les agents d'IA créent de nouvelles identités numériques, de nouvelles autorisations, de nouveaux points de terminaison et de nouvelles connexions avec les systèmes de l'entreprise. Ces systèmes doivent être authentifiés, surveillés et protégés, ce qui pourrait accroître la demande de cybersécurité au lieu de la remplacer.

CrowdStrike s'est déjà lancé sur ce marché. En juin, la société a dévoilé l'identité continue pour les agents IA, conçue pour évaluer et autoriser en permanence l'activité des agents IA en fonction de la propriété, de l'identité des appelants et du risque en temps réel.

Le rallye est plus important que CrowdStrike

La lecture se répand déjà dans l'ensemble du secteur.

Les actions d'Okta ont fortement bondi après la publication de ses résultats, tandis que Zscaler et SentinelOne, Inc. (NYSE : S) se sont également redressées jeudi. Palo Alto Networks et d'autres actions de cybersécurité se sont jointes à cette initiative plus large.

Cette ampleur est importante pour les ETF.

Plutôt que d'essayer de déterminer quelle entreprise de cybersécurité bénéficiera de la plus grande part des dépenses liées à la sécurité de l'IA, des fonds tels que CIBR offrent aux investisseurs une visibilité dans les domaines de la sécurité des terminaux, de la sécurité du cloud, de la protection de l'identité, de la sécurité des réseaux et d'autres aspects de la cybersécurité.

L'IA pourrait élargir le marché adressable de la cybersécurité

Plus l'IA devient autonome, plus les entreprises sont susceptibles de donner accès aux agents logiciels. Ces agents peuvent interagir avec les applications, les bases de données, les environnements cloud et d'autres agents à la vitesse de la machine, créant ainsi une nouvelle couche de risques de sécurité.

Les résultats de CrowdStrike fournissent une première indication que les entreprises sont prêtes à payer pour se protéger contre ces risques.

Pour les ETF de cybersécurité, cela pourrait être la meilleure opportunité : l'IA ne perturbera peut-être pas les dépenses de cybersécurité. Cela pourrait devenir l'une des forces motrices du prochain cycle de croissance du secteur.

Photo : Shutterstock