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Le pari de 500 millions de dollars de Trump sur les minéraux critiques met l'accent sur ces ETF sur le lithium et les batteries
La dernière campagne de 500 millions de dollars de l'administration Trump dans les minéraux critiques pourrait placer plusieurs ETF sur le radar des investisseurs.
La raison en est la destination de l'argent : sept entreprises développent des projets nationaux de lithium, de cobalt, de matériaux pour batteries et de recyclage. Lilac Solutions et Jervois ont chacun reçu 100 millions de dollars, tandis que Nth Cycle a reçu un soutien pour un projet de recyclage du métal des batteries.
Le ministère de l'Énergie (DOE) cible le traitement, le raffinage et le recyclage, des domaines qui ont toujours constitué des goulots d'étranglement dans la chaîne d'approvisionnement des batteries aux États-Unis. Pour les investisseurs, ces dépenses mettent en lumière les entreprises et les industries qui pourraient en bénéficier alors que Washington cherche à renforcer la sécurité de l'approvisionnement national en minéraux critiques.
La plus vaste pièce de théâtre sur les minéraux critiques
Le Sprott Critical Materials ETF (NASDAQ : SETM) est peut-être l'expression diversifiée la plus directe de ce thème politique.
La SETM détient des sociétés impliquées dans des matériaux critiques tels que le lithium, le cuivre, l'uranium, le nickel, le cobalt et les terres rares. Le fonds avait un actif net d'environ 596,6 millions de dollars et un ratio de dépenses de 0,65 %.
Ses avoirs montrent également pourquoi il ne s'agit pas simplement d'un ETF sur le lithium. Freeport-McMoRan Inc. (NYSE : FCX) , Kazatomprom (OTC : NATKY), Cameco Corporation (NYSE : CCJ) et Albemarle Corp (NYSE : ALB) figurent parmi ses positions les plus importantes.
Cela rend le SETM particulièrement pertinent si la stratégie de Washington passe des matériaux pour batteries à un commerce plus large de sécurité des minéraux critiques aux États-Unis.
Le pari le plus propre entre le lithium et la batterie
Pour les investisseurs qui souhaitent rester plus proches de la chaîne d'approvisionnement en batteries, le Global X Lithium & Battery Tech ETF (NYSE : LIT) est sans doute le véhicule le plus propre.
LIT couvre explicitement le cycle du lithium, y compris l'extraction, le raffinage et la production de batteries. Le fonds possède un actif net d'environ 1,5 milliard de dollars.
C'est important car les dernières subventions fédérales visent précisément à renforcer le milieu de cette chaîne, et pas simplement à augmenter la production de matières premières.
Mais la LIT est également un pari mondial plus large, ce qui signifie que les investisseurs ne bénéficient pas d'une transaction de relocalisation purement américaine.
L'angle stratégique des minéraux
Le VanEck Rare Earth and Strategic Metals ETF (NYSE : REMX) constitue un autre moyen de jouer un rôle dans les efforts déployés par l'administration pour réduire la dépendance à l'égard des chaînes d'approvisionnement étrangères.
Les principaux actifs de REMX incluent Albemarle, Pilbara Minerals (OTC : PILBF), MP Materials Corp (NYSE : MP) et Lynas Rare Earths (OTC : LYSDY).
Cela donne aux investisseurs une exposition simultanée au lithium et aux terres rares, une distinction importante alors que Washington considère de plus en plus les minéraux critiques comme une question de sécurité nationale, plutôt que comme une simple question de demande de véhicules électriques.
Le point à retenir de l'ETF
La SETM propose le panier le plus large pour les investisseurs à la recherche d'une solution étendue en matière de relocalisation de minéraux critiques. Le LIT est davantage axé sur la chaîne lithium-batterie, tandis que le REMX offre une plus grande exposition aux terres rares et aux métaux stratégiques.
La plus grande opportunité réside peut-être dans le fait que Washington investit de plus en plus dans la couche de transformation de la chaîne d'approvisionnement, transformant potentiellement le thème des minéraux critiques en une histoire d'investissement beaucoup plus large dans l'industrie et la sécurité nationale des États-Unis.
Photo : Shutterstock